金融担保法律风险会有什么

[律师回复] 以下是融资担保风险分担的相关规定：
江苏省经济和信息化委员会、江苏省财政厅、江苏省政府金融办和江苏银监局9月30日向各设区市经济和信息化委、财政局、金融办、银监分局，省再担保公司下发《关于开展融资担保风险分担试点工作的通知》，决定在全省开展融资担保风险分担试点工作。
本次试点工作将建立省担保代偿补偿资金，资金来源包括省级财政专项资金、省再担保公司配套资金、追偿回收款和资金收益等。对小微企业融资项目，由合作银行发放贷款，担保机构提供担保，省再担保公司提供再担保。如出现贷款逾期、担保代偿，由省再担保公司（省担保代偿补偿资金）、市县财政、合作银行、合作担保机构按比例分担风险。
本次试点工作将在全省筛选30家左右优质融资担保机构，优先选择所在地本级财政分担风险的担保机构。在此基础上，逐步扩大到所有符合风险管控标准的担保机构。
本次试点工作中，江苏再担保负责对省担保代偿补偿资金实行专户管理、封闭运作；制定试点工作实施方案和相关制度，筛选合作银行和担保机构，签署合作协议，确保试点工作稳妥、高效推进。

[律师回复] 首先研透银监会出台的《关于规范融资性担保机构客户担保保证金管理的通知》风险控制：
1、细化客户准入：制定客户准入标准，严格按照标准进行融资担保客户的准入，风险评价按照金融机构风险管理标准及手段进行严格的风险控制。
2、严格流程管理：保前调查主要内容为申请人基本情况、申请人经营管理情况、资产状况、贷款用途及还款来源分析、反担保分析、分析风险点并提出防范措施等综合分析。保中审查主要有申请人的审查、还款来源审查、反担保审查、贷款用途审查、风险指标审查、信用结构审查、合规合法审查。保后管理主要内容有保后检查及保后管理、风险分类、风险预警、到逾期催收等内容。
3、落实反担保措施：包括有抵、质押、连带责任责任保证反担保、保证金反担保等综合反担保措施。

[律师回复] 您好，关于这个问题，我的解答如下, 融资风险的类型 1、政策风险 由于企业生产经营极其不稳定，国家经济金融政策的变化会对企业的生产经营、市场环境和融资形式产生影响。企业融资的政策风险主要是指国家宏观经济政策的变动会在很大程度上影响企业的正常经营，影响企业的收益，影响企业到期债务偿还的风险。例如国家的税率调整、汇率的变动、利率的变化以及针对不同产业的相关政策的出台都会大大地影响企业的经营活动，特别是对自身实力较为薄弱的企业冲击尤其大。 2、经营风险 受企业本身能力的限制，缺乏市场营销的能力，而且市场反馈渠道非常狭窄，不能及时获得市场需求变化的信息，因此往往陷入寻找顾客的困惑之中。企业融资的经营风险就是指在经营活动中形成的风险，因为经营不善而使企业的现金流量减少、资金链断裂、到期债务不能偿还的风险。经营风险程度主要与企业经营目标取向、企业文化以及管理者的才能息息相关。 3、筹资方式不当带来的风险 目前在我国，可供企业选择的筹资方式主要有银行贷款、发行股票、发行债券、融资租赁和商业性用。不同的筹资方式在不同的时间会有各自的优点和弊端，如果选择不恰当，就会增加企业的额外费用，减少企业的应得利益，影响企业的资金周转而形成财务风险。 4、道德风险 企业的道德风险一方面来自本身的道德风险，例如注册资本的不实、财务报表的不实、融资项目的不实等。企业本身的道德风险，主要是指企业利用自己的信息优势损害投资者利益，从而导致的投资风险，这是企业融资中较大的风险，不仅使投资人供与融资的风险加大，也对于市场经济正常有序的运行造成了重大障碍。

[律师回复] 当前，国家为支持中小企业的发展，为解决中小企业融资难问题，在全国各地建立起了为中小企业担保的体系，信用担保公司也随着应运而生。信用担保公司是以中小企业信用评估为基础，承担银行信贷调查与保证的企业，但也是高风险的行业。如何有效的防范融资担保风险，提高风险管理水平是确保信用担保行业正常发展期待解决的问题。如何帮助信用担保企业防范与化解法律风险？律师在这一方面应如何作为？笔者就此类问题联系法律理论及平时的业务实际操作，提出几点看法。
　　
一、担保公司目前业务中存在的法律风险
　　担保公司在开展业务中存在的担保风险主要就是担保主体损失的可能性，这种可能性分为系统风险和随机性风险两类。系统风险是由整个社会的信用环境，法律环境和政策环境的变化而产生的风险，这种风险靠担保机构自身的力量是无法解决的。而随机性风险是担保机构和担保业务自身的风险，通过风险管理可以有效地防范和化解这种风险，减少不必要的风险损失。对担保公司来说，最常见的随机性风险是企业的信用风险，也称代偿风险，是指由于债务人无力或不愿意偿还而造成担保机构损失的风险。
　　
二、担保公司防范代偿风险的几点措施。
　　就以上存在的风险担保公司必须采取措施积极主动避免风险产生，不能消极等风险产生再去做工作。担保公司如何主动防范此类风险？笔者认为可以从以下几个方面开展工作。
　　
　　
1、建立再担保
　　
　　再担保是对担保的担保，即再担保机构对担保机构已承担的担保风险按照一定的比例再次进行担保或强制再担保，以分散和转移已担保的风险。再担保机制是担保体系中分散和转移己担保风险的重要保障方式。
　　
2、建立反担保
　　对于借款人申请担保公司提供担保的，担保公司都要求借款人提供反担保，根据《中华人民共和国担保法》第四条规定：“第三人为债务人向债权人提供担保时，可以要求债务人提供反担保。”反担保是指依照保证人与债务人事先的约定，如果债务人不履行债务时，保证人可以不经过诉讼或仲裁程序，就可以直接从债务人事先提供的反担保措施中获得履行或得到经济上的补偿，从而把信用风险的一部分分散给债务人，降低担保机构的风险系数。担保公司对于获得批准担保的企业可以根据企业和项目的实际情况采用一种或几种保证措施。反担保一般采用以下四种形式：
　
　　
（一）以保证金形式提供反担保。保证金是指在委托保证合同生效后交给保证人，用于债务人的借款债务支付的资金。当债务人不履行主合同时，保证人无须征得债务人的同意即可直接将保证金划拨给债权人。保证金的多少一般由保证人与债务人协商确定，并在委托保证合同中确定。
　　
（二）以质押形式提供反担保。企业以属于自己的动产或有价证券申请质押时，担保公司作为质物占管的质权人，负有保管质物的责任和义务，因此，选择质物时，应严格遵循值高、体积小、易于保管的原则。由于我国金融系统信息共享程度极低，质权经常受到许多不确定因素威胁，故此质押过程中登记、保险、公证等措施具有重要意义。当企业的质押审查获通过时，担保公司出具“信用保证书”，企业凭此向金融机构融资。
　
　　
（三）以保证形式提供反担保。保证反担保又称信用反担保，是指债务人向担保人提供第三人作为其信用保证人，当债务人不履行债务时，按照反担保合同的约定，由该第三方作为保证人履行债务或者承担连带责任。从而把债务人到时可能不履行债务的信用风险分散出去，降低担保机构的信用风险。
　　
（四）以抵押形式提供反担保。抵押人将自己享有完整所有权的财产抵押给担保公司，作为自己到期不能履行的保证。法律规定抵押应当办理相应手续的，应当办理，否则不能对抗第三人。
　　
　　
3、规定合理的风险控制指标，主要包括：
　
　　
（一）控制资金放大倍数。担保资金的放大倍数一般是指担保总额与担保资产总额的比例。由于担保公司的资产仅是起担保作用，而不发生实际的资金流出，因此其一定的资产可以承担比自身资本数额更大的担保。担保机构的资金放大倍数是与担保风险成正比的，比例越大，可能产生的风险也就越大，同时收益也越多。把担保公司的资金放大比例控制在一个合理、恰当的比例上，是担保公司防范风险的必要措施。代偿率是担保机构在一定期间内发生的代为清偿总额与该期间内在保债务余额之比。代偿率反映了担保公司承担的风险程度，代偿率越高，则在保债务发生损失的可能性就越大，反之就越小。虽然代偿的发生不完全决定于担保机构自身，但担保机构事先确定合理的代偿率，有利于风险的防范。一般代偿率控制在35%为宜。担保公司在实施担保业务操作中，当代偿率超过控制比例时，就应采取措施，慎重处理。
　　
（二）控制担保费率。担保机构在开展担保业务时，收取一定数额的担保费是世界各国的通行做法。担保费率的高低直接关系到担保机构的收入，是担保机构收入的主要来源。担保费比例定得过低，就会影响到自身的生存和发展，担保机构的担保费比例定得过高，又势必增加中小企业的贷款负担，影响担保业的发展。因此，担保公司应当根据情况确定一个比较合适的担保费率。
　　
三、担保公司业务中律师的法律实务。
　　
1、关于担保公司的担保业务流程。律师为担保公司提供法律服务就必须清楚地了解担保公司的业务流程，了解其中产生哪些法律关系，以及法律关系中可能存在或出现的风险。担保公司为中小企业向银行等金融机构贷款提供保证担保，其业务开展的流程是：
①由债务人提供担保申请②进行资信评估与担保审核③在债权人与债务人签订合同时，由担保公司与债权人签订保证合同；需要时，担保公司与债务人签订反担保合同④按约定支付但保费⑤主合同履行不能，由担保公司按约定代偿⑥担保公司实施追偿.
　　
2、担保公司业务流程中存在的法律关系。通过以上的业务流程可以看出，担保公司业务中存在以下的法律关系：
①债务人与借款人之间的借款关系②借款人与担保公司之间的委托担保关系③担保公司与借款人之间的保证关系④担保人与反担保人（借款人或其它）之间的反担保关系
　　
3、在担保公司业务开展过程中，律师所可以介入的法律实务体现在：
　　
①针对具体业务的需要制定合同，包括：担保合同、委托担保合同、反担保合同、质押和抵押合同以及相关的协议书和法律文件
　　②制定业务操作流程表和相关的规章制度。
　　③审查反担保措施的足值性、合法性以及有效性。
　　④参与业务谈判
　　⑤针对不同业务设计不同的反担保（组合）措施
　　⑥追偿案件的代理
　　
⑦向担保公司业务人员讲授业务和法律知识，并指导业务实践。
　　我国的企业信用担保公司从产生就具有“政策性”，国家也出台许多政策对担保企业给予支持，但就目前来看，担保公司承担了太多的风险。担保公司需要的不仅仅是自身懂得如何去避免和化解风险，更需要的是良好的外部生存和发展环境，同时，担保公司本身也要建立起严格的风险防范机制和内部约束与管理机制，自身要不断的壮大。担保公司决不能因为风险的存在，就不去做业务，善于经营风险，并从风险中获益，才是担保公司立于不败之地的真正秘诀。

[律师回复] 对于这个问题，解答如下, 股权融资中融资方的风险 1、控制权稀释风险 投资方获得企业的一部分股份，必然导致企业原有股东的控制权被稀释，甚至有可能丧失实际控制权。 2、机会风险 由于企业选择了股权融资，从而可能会失去其他融资方式可能带来的机会。 3、经营风险 创始股东在公司战略、经营管理方式等方面与投资方股东产生重大分歧，导致企业经营决策困难。该种风险主要体现在以董事会为治理核心的法人治理机构中，且投资方股东要求公司保证投资方在公司董事会中占有一定席位。 股权融资的应对策略 1、一般来讲，VC、PE在向一家公司注资时，为保护其自身利益，投资机构一般会要求与融资公司签订投资协议，约定融资方要向投资方提供业绩保证或者董事会人员安排保证等等。公司控股股东在签订协议前，一定要充分认识到这些协议对公司控制权的影响，要客观估计公司的成长能力，不要为了获得高估值的融资额，做出不切实际的业绩保证或不合理的人员安排保证。 2、控股股东在与投资方签订业绩保证协议之前，要正确认识到该等协议的对赌性，即业绩达到一定条件时，融资方行使一种权利;业绩未达到一定条件时，投资方行使一种权利。不能仅仅考虑赢得筹码时所获得的利益，而更应考虑输掉筹码时是否在自己能承受的风险范围之内。 3、在以董事会为核心的法人治理结构中(股份公司尤为重要)，投资方要求融资方进行董事会人员的安排保证时，一定要首先保证自己的人员安排以及人员安排是否能代表自己的利益，并能使上述人员服从自己的利益安排;融资方应在公司章程或投资协议中，对董事会如何获得授权、获得何种授权、在怎样的条件下获得授权、行使权利的期限以及对董事会行使权利不当时的救济等等条款，都应有详细规定。

[律师回复]
一、杠杆交易风险
融资融券交易具有杠杆交易特点，投资者在从事融资融券交易时，如同普通交易一样，要面临判断失误、遭受亏损的风险。由于融资融券交易在投资者自有投资规模上提供了一定比例的交易杠杆，亏损将进一步放大。例如投资者以100万元普通买入一只股票，该股票从10元/股下跌到8元/股，投资者的损失是20万元，亏损20%;如果投资者以100万元作为保证金、以50%的保证金比例融资200万元买入同一只股票，该股票从10元/股下跌到8元/股，投资者的损失是40万元，亏损40%。投资者要清醒认识到杠杆交易的高收益高风险特征。
此外，融资融券交易需要支付利息费用。投资者融资买入某只证券后，如果证券价格下跌，则投资者不仅要承担投资损失，还要支付融资利息;投资者融券卖出某只证券后，如果证券的价格上涨，则投资者既要承担证券价格上涨而产生的投资损失，还要支付融券费用。
二、强制平仓风险
融资融券交易中，投资者与证券公司间除了普通交易的委托买卖关系外，还存在着较为复杂的债权债务关系，以及由于债权债务产生的担保关系。证券公司为保护自身债权，对投资者信用账户的资产负债情况实时监控，在一定条件下可以对投资者担保资产执行强制平仓。
投资者应特别注意可能引发强制平仓的几种情况：
(一)投资者在从事融资融券交易期间，如果不能按照合同约定的期限清偿债务，证券公司有权按照合同约定执行强制平仓，由此可能给投资者带来损失;
(二)投资者在从事融资融券交易期间，如果证券价格波动导致维持担保比例低于最低维持担保比例，证券公司将以合同约定的通知与送达方式，向投资者发送追加担保物通知。投资者如果不能在约定的时间内足额追加担保物，证券公司有权对投资者信用账户内资产执行强制平仓，投资者可能面临损失;
(三)投资者在从事融资融券交易期间，如果因自身原因导致其资产被司法机关采取财产保全或强制执行措施，投资者信用账户内资产可能被证券公司执行强制平仓、提前了结融资融券债务。
三、监管风险
监管部门和证券公司在融资融券交易出现异常、或市场出现系统性风险时，都将对融资融券交易采取监管措施，以维护市场平稳运行，甚至可能暂停融资融券交易。这些监管措施将对从事融资融券交易的投资者产生影响，投资者应留意监管措施可能造成的潜在损失，密切关注市场状况、提前预防。
(一)投资者在从事融资融券交易期间，如果发生标的证券暂停交易或终止上市等情况，投资者将可能面临被证券公司提前了结融资融券交易的风险，由此可能会给投资者造成损失;
(二)投资者在从事融资融券交易期间，如果证券公司提高追加担保物和强制平仓的条件，造成投资者提前进入追加担保物或强制平仓状态，由此可能会给投资者造成损失;
(三)投资者在从事融资融券交易期间，证券公司制定了一系列交易限制的措施，比如单一客户融资规模、融券规模占净资本的比例、单一担保证券占该证券总市值的比例等指标，当这些指标到达阈值时，投资者的交易将受到限制，由此可能会给投资者造成损失;
(四)投资者从事融资融券交易的证券公司有可能因融资融券资质出现问题，而造成投资者无法进行融资融券交易，由此可能给投资者带来损失。
四、其他风险
(一)投资者在从事融资融券交易期间，如果中国人民银行规定的同期金融机构贷款基准利率调高，证券公司将相应调高融资利率或融券费率，投资者将面临融资融券成本增加的风险;
(二)投资者在从事融资融券交易期间，相关信息的通知送达至关重要。《融资融券合同》中通常会约定通知送达的具体方式、内容和要求。当证券公司按照《融资融券合同》要求履行了通知义务后即视为送达，如果投资者未能关注到通知内容并采取相应措施，就可能因此承担不利后果。
(三)投资者在从事融资融券交易期间，如果因信用证券账户卡、身份证件和交易密码等保管不善或者将信用账户出借给他人使用，可能遭受意外损失，因为任何通过密码验证后提交的交易申请，都将被视为投资者自身的行为或投资者合法授权的行为，所引起的法律后果均由该投资者承担。
(四)投资者在从事融资融券交易期间，如果其信用资质状况降低，证券公司会相应降低对投资者的信用额度，从而造成投资者交易受到限制，投资者可能遭受损失。
投资者在参与融资融券交易前，应认真学习融资融券相关法律法规、掌握融资融券业务规则，阅读并理解证券公司融资融券合同和风险揭示条款，充分评估自身的风险承受能力、做好财务安排，合理规避各类风险。
影响
对投资者的影响
1、有利于为投资者提供多样化的投资机会和风险回避手段
一直以来，我国证券市场属于典型的单边市，只能做多，不能做空。投资者要想获取价差收益，只有先买进股票然后再高价卖出。一旦市场出现危机时，往往又出现连续的“跳水”，股价下跌失去控制。因此，在没有证券信用交易制度下，投资者在熊市中，除了暂时退出市场外没有任何风险回避的手段。融资融券的推出，可以使投资者既能做多，也能做空，不但多了一个投资选择以赢利的机会，而且在遭遇熊市时，投资者可以融券卖出以回避风险。
2、有利于提高投资者的资金利用率
融资融券具有财务杠杆效应，使投资者可以获得超过自有资金一定额度的资金或股票从事交易，人为地扩大投资者的交易能力，从而可以提高投资者的资金利用率。例如，投资者向证券公司融资买进证券被称为“买多”。当投资者预测证券价格将要上涨，可以通过提供一定比例担保金就可以向证券公司借入资金买入证券，投资者到期偿还本息和一定手续费。当证券价格符合预期上涨并超过所需付的利息和手续费，投资者可能获得比普通交易高得多的额外收益。但这种收益与风险是对等的，即如果该证券的价格没有像投资者预期的那样出现上涨，而是出现了下跌，则投资者既要承担证券下跌而产生的投资损失，还要承担融资的利息成本，将会加大投资者的总体损失。
3、有利于增加反映证券价格的信息
信用交易中产生的融资余额(每天融资买进股票额与偿还融资额间的差额)和融券余额(每天融券卖出股票额与偿还融券间的差额)提供了一个测度投机程度及方向的重要指标：融资余额大，股市将上涨;融券余额大，股票将下跌。融资融券额越大，这种变动趋势的可信度越大。因此，在融资融券正式推出以后，公开的融资融券的市场统计数据可以为投资者的投资分析提供新的信息。
以上便是“证券公司融资融券业务的风险包括什么”的相关回答，希望能帮到你。

[律师回复] 您好，针对您的问题解答如下, 股权融资有哪些法律风险 (一)融资方风险 法律风险在海外融资上市的过程中，国内企业最大的风险既是国家对并购及外汇严格监管的风险，如何成功架构和重组，将是中国企业走出国门的关键所在。 控制权稀释风险这是企业进行股权融资时面临的最大风险。投资方获得企业的一部分股份，必然导致企业原有股东的控制权被稀释，甚至有可能丧失实际控制权。 机会风险由于企业选择了股权融资，从而可能会失去其他融资方式可能带来的机会。 经营风险创始股东在公司战略、经营管理方式等方面与投资方股东产生重大分歧，导致企业经营决策困难。 市场风险由于缺乏对海外资本市场游戏规则和对国际法律规则的运作的了解，国内企业家将会在很多方面错失良机，或者决策不当。 (二)投资方风险 法律风险由于外部法律环境发生变化或由于企业自身内在的法律主体未按照法律规定或合同有效行使权力、履行义务，以及中国法律体制的不完善，导致投资权益无法得到充分保障。 道德风险在融资过程中，企业管理团队做出的有利于企业而不利于投资方的行为，导致投资方遭受损失的可能性。 经营风险企业未能建立完善的公司治理结构，组建高效的管理团队，导致企业经营管理缺乏效率甚至处于混乱无序的状态，从而导致投资方可能遭受损失。 市场风险由于不可预知的因素导致企业产品的市场需求萎缩，增长潜力大幅下降，从而导致投资方投资产生损失的可能性。 财务风险由于企业财务账目不清、结构不清、内控不力，导致投资方预期投资收益下降的可能性。 防范措施 (1)初步接洽时，只提供计划书的摘要； (2)拟定商业计划书时，尽量不要披露特别机密的信息和数据，只要把拥有的产品和技术能够带来的好处和它能满足的市场需求讲清楚即可； (3)有些关键性的商业秘密或技巧诀窍，不到最后的关键时刻不要急于讲出来； (4)询问与该投资公司打过交道的其他企业家和中间人士；该投资公司员工的职业操守情况；了解其目前是否已经或即将投资你的竞争对手；以及其他可能与本公司有利于冲突的问题； (5)签署保密协议：包括保密范围、保密义务对象范围、对信息接收方的要求、保密期、违约责任等。 (6)在增资扩股或引进投资时，应合理设置股权结构和董事会结构，及早防范法律风险，在进行股权转让时必须进行周全的法律策划，以防止企业控制权旁落，甚至落入内耗。

[律师回复] 您好，针对您的问题解答如下, 股权融资有哪些法律风险 (一)融资方风险 法律风险在海外融资上市的过程中，国内企业最大的风险既是国家对并购及外汇严格监管的风险，如何成功架构和重组，将是中国企业走出国门的关键所在。 控制权稀释风险这是企业进行股权融资时面临的最大风险。投资方获得企业的一部分股份，必然导致企业原有股东的控制权被稀释，甚至有可能丧失实际控制权。 机会风险由于企业选择了股权融资，从而可能会失去其他融资方式可能带来的机会。 经营风险创始股东在公司战略、经营管理方式等方面与投资方股东产生重大分歧，导致企业经营决策困难。 市场风险由于缺乏对海外资本市场游戏规则和对国际法律规则的运作的了解，国内企业家将会在很多方面错失良机，或者决策不当。 (二)投资方风险 法律风险由于外部法律环境发生变化或由于企业自身内在的法律主体未按照法律规定或合同有效行使权力、履行义务，以及中国法律体制的不完善，导致投资权益无法得到充分保障。 道德风险在融资过程中，企业管理团队做出的有利于企业而不利于投资方的行为，导致投资方遭受损失的可能性。 经营风险企业未能建立完善的公司治理结构，组建高效的管理团队，导致企业经营管理缺乏效率甚至处于混乱无序的状态，从而导致投资方可能遭受损失。 市场风险由于不可预知的因素导致企业产品的市场需求萎缩，增长潜力大幅下降，从而导致投资方投资产生损失的可能性。 财务风险由于企业财务账目不清、结构不清、内控不力，导致投资方预期投资收益下降的可能性。 防范措施 (1)初步接洽时，只提供计划书的摘要； (2)拟定商业计划书时，尽量不要披露特别机密的信息和数据，只要把拥有的产品和技术能够带来的好处和它能满足的市场需求讲清楚即可； (3)有些关键性的商业秘密或技巧诀窍，不到最后的关键时刻不要急于讲出来； (4)询问与该投资公司打过交道的其他企业家和中间人士；该投资公司员工的职业操守情况；了解其目前是否已经或即将投资你的竞争对手；以及其他可能与本公司有利于冲突的问题； (5)签署保密协议：包括保密范围、保密义务对象范围、对信息接收方的要求、保密期、违约责任等。 (6)在增资扩股或引进投资时，应合理设置股权结构和董事会结构，及早防范法律风险，在进行股权转让时必须进行周全的法律策划，以防止企业控制权旁落，甚至落入内耗。

[律师回复] 政府对银行或担保公司的货款发生损失的融资担保风险补偿金，意义在于提高银行等金融服务机构的承担风险能力，提高其支持中小企业的能力和意愿；支持中小企业的金融支持，解决融资难的问题。

[律师回复] 融资担保风险管理一般会通过设立相关的风险管理办法来实现，其主要内容包含：担保对象及担保条件、担保额度及期限规定、反担保措施、项目风险前期控制、项目风险的中期控制、项目风险的后期管理、 担保项目风险预测、 担保项目风险预警机制、担保项目分类管理、客户信誉通报制度、担保业务责任划分及奖罚等内容。

[律师回复]
一、杠杆交易风险
融资融券交易具有杠杆交易特点，投资者在从事融资融券交易时，如同普通交易一样，要面临判断失误、遭受亏损的风险。由于融资融券交易在投资者自有投资规模上提供了一定比例的交易杠杆，亏损将进一步放大。例如投资者以100万元普通买入一只股票，该股票从10元/股下跌到8元/股，投资者的损失是20万元，亏损20%；如果投资者以100万元作为保证金、以50%的保证金比例融资200万元买入同一只股票，该股票从10元/股下跌到8元/股，投资者的损失是40万元，亏损40%。投资者要清醒认识到杠杆交易的高收益高风险特征。
此外，融资融券交易需要支付利息费用。投资者融资买入某只证券后，如果证券价格下跌，则投资者不仅要承担投资损失，还要支付融资利息；投资者融券卖出某只证券后，如果证券的价格上涨，则投资者既要承担证券价格上涨而产生的投资损失，还要支付融券费用。
二、强制平仓风险
融资融券交易中，投资者与证券公司间除了普通交易的委托买卖关系外，还存在着较为复杂的债权债务关系，以及由于债权债务产生的担保关系。证券公司为保护自身债权，对投资者信用账户的资产负债情况实时监控，在一定条件下可以对投资者担保资产执行强制平仓。
投资者应特别注意可能引发强制平仓的几种情况：
（一）投资者在从事融资融券交易期间，如果不能按照合同约定的期限清偿债务，证券公司有权按照合同约定执行强制平仓，由此可能给投资者带来损失；
（二）投资者在从事融资融券交易期间，如果证券价格波动导致维持担保比例低于最低维持担保比例，证券公司将以合同约定的通知与送达方式，向投资者发送追加担保物通知。投资者如果不能在约定的时间内足额追加担保物，证券公司有权对投资者信用账户内资产执行强制平仓，投资者可能面临损失；
（三）投资者在从事融资融券交易期间，如果因自身原因导致其资产被司法机关采取财产保全或强制执行措施，投资者信用账户内资产可能被证券公司执行强制平仓、提前了结融资融券债务。
三、监管风险
监管部门和证券公司在融资融券交易出现异常、或市场出现系统性风险时，都将对融资融券交易采取监管措施，以维护市场平稳运行，甚至可能暂停融资融券交易。这些监管措施将对从事融资融券交易的投资者产生影响，投资者应留意监管措施可能造成的潜在损失，密切关注市场状况、提前预防。
（一）投资者在从事融资融券交易期间，如果发生标的证券暂停交易或终止上市等情况，投资者将可能面临被证券公司提前了结融资融券交易的风险，由此可能会给投资者造成损失；
（二）投资者在从事融资融券交易期间，如果证券公司提高追加担保物和强制平仓的条件，造成投资者提前进入追加担保物或强制平仓状态，由此可能会给投资者造成损失；
（三）投资者在从事融资融券交易期间，证券公司制定了一系列交易限制的措施，比如单一客户融资规模、融券规模占净资本的比例、单一担保证券占该证券总市值的比例等指标，当这些指标到达阈值时，投资者的交易将受到限制，由此可能会给投资者造成损失；
（四）投资者从事融资融券交易的证券公司有可能因融资融券资质出现问题，而造成投资者无法进行融资融券交易，由此可能给投资者带来损失。
四、其他风险
（一）投资者在从事融资融券交易期间，如果中国人民银行规定的同期金融机构贷款基准利率调高，证券公司将相应调高融资利率或融券费率，投资者将面临融资融券成本增加的风险；
（二）投资者在从事融资融券交易期间，相关信息的通知送达至关重要。《融资融券合同》中通常会约定通知送达的具体方式、内容和要求。当证券公司按照《融资融券合同》要求履行了通知义务后即视为送达，如果投资者未能关注到通知内容并采取相应措施，就可能因此承担不利后果。
（三）投资者在从事融资融券交易期间，如果因信用证券账户卡、身份证件和交易密码等保管不善或者将信用账户出借给他人使用，可能遭受意外损失，因为任何通过密码验证后提交的交易申请，都将被视为投资者自身的行为或投资者合法授权的行为，所引起的法律后果均由该投资者承担。
（四）投资者在从事融资融券交易期间，如果其信用资质状况降低，证券公司会相应降低对投资者的信用额度，从而造成投资者交易受到限制，投资者可能遭受损失。
投资者在参与融资融券交易前，应认真学习融资融券相关法律法规、掌握融资融券业务规则，阅读并理解证券公司融资融券合同和风险揭示条款，充分评估自身的风险承受能力、做好财务安排，合理规避各类风险。

[律师回复] 非融资性担保有：“
1、工程履约担保
2、工程付款担保
3、投标担保
4、原材料赊购担保
5、设备分期付款担保
6、财产保全担保
7、租赁合同担保
8、其他合同担保 属于非融资性担保。”

[律师回复] （一）受理，客户申请受理与项目立项；　
（二）调查，包括项目初审和项目综合分析；　
（三）审批，包括项目融资方案审批、担保调查审批、放款审批；　
（四）放款，包括面签合同、落实反担保措施、担保收费、贷款发放；　　
（五）保后管理，包括岗位设置、工作内容和客户风险分类制度；　
（六）风险预警，包括责任划分、处置方式、预警方法和违规处罚；　
（七）代偿流程管理，包括风险客户认定、代偿流程、债权追偿、项目终结和代偿损失责任认定与处罚。

[律师回复] （一）受理，客户申请受理与项目立项；　
（二）调查，包括项目初审和项目综合分析；　
（三）审批，包括项目融资方案审批、担保调查审批、放款审批；　
（四）放款，包括面签合同、落实反担保措施、担保收费、贷款发放；　　
（五）保后管理，包括岗位设置、工作内容和客户风险分类制度；　
（六）风险预警，包括责任划分、处置方式、预警方法和违规处罚；　
（七）代偿流程管理，包括风险客户认定、代偿流程、债权追偿、项目终结和代偿损失责任认定与处罚。

[律师回复] 解答如下, 首先要做好一些基础设施的建设，包括统计监测、风险预警、信息披露以及信息共享等项目的建设，为监管部门提供地区、项目和企业经营状况的基本信息。
第二，做好标准和规则的制定，经同意，由人民银行等十部委联合印发的《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》明确，互金协会承担行业经营规则和行业标准的制定工作，所以协会专门成立了互联网金融标准研究院，同时设立包括网络借贷、互联网股权融资和统计分析等一系列专业委员会，承担相应的工作职能。
第三，就是加强对全社会互联网金融消费者的教育和培训，比如开展互联网金融知识的普及教育，并针对比特币、C、现金贷等发布风险提示。最后，加强与各方面的交流，促进互联网金融业务的规范发展。

[律师回复] 现实生活中，当我们向他人借钱的时候，可以适当的提供质押物给债权人，这样可大大增加借款成功的机率，但是质押在司法实践中很多人却总是将其与抵押混淆，其实质押与抵押是不一样的

[律师回复] 金融机构应大力加强管理信息系统建设，科学有效地监测担保机构担保放大倍数（杠杆率）及其变化情况，应考察透明的金融机构担保是否建立科学的风险控制机制、内部控制制度和风险分散机制等相关制度，及时揭示风险和纠正偏差。对具体授信的担保放大倍数，应结合担保机构的资信实力和业务合作信用记录，区域金融环境和行业特点科学确定。在对担保机构的业务进行全面调查的基础上，建立违规担保机构的“黑名单”制度。

[律师回复] 普通股筹资
优点：
1.所有权与经营权相分离，分散公司控制权，有利于公司自主管理、自主经营;
2.没有固定的股息负担，资本成本较低(相 对吸收直接投资来说);相对债券筹资资金成本较高
3.能增强公司的社会声誉;
4.促进股权流通和转让;
缺点：
1.筹资费用较高，手续复杂;
2.不易尽快形成生产能力;
3.公司控制权分散，公司容易被经理人 控制
留存收益
优点：
1.不用发生筹资费用;
2.维持公司的控制权分布;
缺点：筹资数额有限。
债务筹资
优点：
1.筹资速度较快
2.筹资弹性大;
3.资本成本负担较轻;一般来说，债权筹资的资本成本要低于股权筹资。其一是取得资
金的手续费用等筹资费用较低;其二是利息、租金等用资费用比股权资本要低;其三是利息等资本成本可以在税前支付。
4.可以利用财务杠杆;
5.稳定公司的控制权。
6.信息沟通等代理成本较低
缺点：
1.不能形成企业稳定的资本基础;
2.财务风险较大;债务资本有固定的到期日，有固定的利息负担，抵押、质押等担保方式取得的债务，资本使用上可能会有特别地限制。
3.筹资数额有限。

[律师回复] 按大类来分，企业的融资方式有两类，债权融资和股权融资。你这个应该是属于债权融资，那么担保人就是和你有了连带责任，作为你的本息偿还担保人，抵押担保融资是具有一定的风险的。

[律师回复] 如果对方没有及时年检纳税你的身份信息会被列入黑名单在没有缴纳罚款之前没法去工商税务办事如果涉嫌违法经营或者偷逃税款，也是你承担法律责任